HANZA sammanfattar och kompletterar verksamhets- och finansiell information

Observera att denna engelska översättning endast är avsedd som information. Vid eventuella avvikelser mellan denna version och den svenska versionen av denna information gäller den svenska versionen.

Strategi 2022

Under 2018 inledde HANZA en ny fas – den tredje sedan HANZA grundades 2008. Planer och ambitioner för denna fas – kallad Strategi 2022 – presenterades i delårsrapporten för andra kvartalet 2018, tillsammans med nya finansiella mål. Målet med Strategi 2022 är att HANZA ska växa från sin nuvarande position – en ledande tillverkningsstrateg i Norden – till en betydande tillverkningsstrateg i Europa senast 2022.

De viktigaste åtgärderna som genomförts hittills i år – förvärvet av Toolfac i Finland, noteringen på NASDAQ:s huvudlista och förvärvet av den tyska RITTER-koncernen – ingår i denna strategi. Strategi 2022 innefattar även en översyn av koncernens fem produktionskluster för att möta nya försäljningsvolymer från befintliga och nya kunder. Dels genom ett effektiviseringsprogram, dels genom så kallade kundbyten, där icke-strategiska produktionsvolymer som erhållits genom förvärv fasas ut och ersätts med nya kontrakt.

Ekonomiska konsekvenser

• Nettoomsättning. Exklusive nyförsäljning påverkas koncernen enligt följande: Nettoomsättningen ökar genom förvärven av Toolfac och Ritter-koncernen, och minskar genom att HANZA under 2018 valde att säga upp ett avtal med en större, icke-strategisk kund samt den pågående kundomsättningen inom Cluster Baltics.

Sammantaget innebär detta, utifrån föregående års omsättningsresultat, en positiv påverkan på koncernens årsomsättning med cirka 430 miljoner kronor, med full effekt från och med fjärde kvartalet 2019.

• Det nordiska segmentet omfattar HANZAs tillverkningskluster i Sverige och Finland. Lönsamheten påverkas positivt av förvärvet av Toolfac och negativt av initiala förvärvs- och integrationskostnader, däribland samordningen av IT-system. Dessutom har ett effektiviseringsprojekt inletts efter förvärvet, vilket innebar att HANZAs enhet i Tammerfors, Finland, flyttades och integrerades med koncernens övriga verksamheter under sommaren 2019.

  Sammantaget förväntas segmentet Norden, med beaktande av de ovan nämnda effekterna, under andra halvåret 2019 fortsätta att uppvisa en EBIT-marginal på över 6 %.

• Segmentet Övriga världen omfattar HANZAs tillverkningskluster i Baltikum, Centraleuropa och Kina. Lönsamheten påverkas positivt av förvärvet av RITTER och negativt av initiala förvärvs- och integrationskostnader, inklusive samordning av IT-system. Ett samordningsprojekt har inletts i Tjeckien efter förvärvet, där HANZAs enhet i Kunovice organisatoriskt samordnas med den förvärvade enheten i Zabreh. I Kina kommer verksamheten att anpassas då HANZA ser ett bredare kundbehov till följd av expansionen till den tyska marknaden. I Baltikum pågår ett större effektivitets- och kundutbytesprogram, vilket redovisas i bolagets delårsrapporter.

  Sammantaget förväntas segmentet Övriga världen, med beaktande av de ovan nämnda effekterna, fortsätta att uppvisa en svagt positiv marginal under andra halvåret 2019.

• Koncernen. Lönsamheten för HANZA-koncernen förväntas öka avsevärt under början av 2020 när de ovan nämnda kostnaderna och projekten slutförs. Möjligheterna till ytterligare marknadsandelar förväntas öka avsevärt i takt med att den tyska marknaden etableras.

• Balans. RITTER förvärvades den²⁵ juli 2019. Om HANZAs balansräkning per^{den 30} juni 2019 justeras med det förvärvade bolagets balansräkning, enligt den preliminära förvärvsanalysen, samt den nyemission som genomfördes i samband med förvärvet och de upptagna förvärvslånen, uppgår soliditeten till 31 % och koncernens räntebärande nettoskuld till cirka 550 miljoner SEK. Förvärvslånet uppgick till 7,2 miljoner euro. Exklusive den nya redovisningsmetod som infördes den¹ januari 2019 (IFRS 16) uppgår koncernens nettoskuld tillsammans med effekterna av förvärvet till cirka 443 miljoner SEK. HANZA har haft, och kommer även fortsättningsvis att ha, ett tydligt fokus på positivt kassaflöde och skuldneddragning, bland annat för att minska de skulder som uppstår i samband med förvärv.

Nyckeltal

• Rörelseresultat: Förvärven medför att en betydande del av tillgångarna i förvärvsanalysen allokeras till immateriella tillgångar som skrivs av enligt plan. För att tydliggöra bolagets underliggande lönsamhetsutveckling kommer HANZA huvudsakligen att redovisa resultat före avskrivningar på immateriella tillgångar (EBITA). Koncernens lönsamhetsmål om att uppnå en rörelsemarginal på 6 % efter avskrivningar på immateriella tillgångar (EBIT) under en konjunkturcykel kvarstår dock, och detta lönsamhetsmått kommer även fortsättningsvis att redovisas i bolagets delårsrapporter.

• Nettoskuld: Från och med^{den 1} januari 2019 gäller nya redovisningsregler (IFRS 16) där bland annat framtida hyresbetalningar ska redovisas som en skuld i balansräkningen. För att möjliggöra en jämförelse av koncernens skuldutveckling kommer HANZA, utöver nettoskulden som inkluderar effekten av IFRS 16, att redovisa koncernens operativa räntebärande nettoskuld, baserad på tidigare redovisningsregler.